OP Crypto's Fund of Funds-initiatief

OP Crypto is toegewijd aan het ondersteunen van startups in de beginfase van de digitale activa-economie. De primaire focus ligt op het investeren in oprichters die innovatieve bedrijfsmodellen ontwikkelen in de blockchain-ruimte. OP Crypto, opgericht door David Gan, een voormalig Huobi-directeur, in 2021, ziet het fonds voor fondsen als een boost voor de cryptocurrency-industrie. Het dient als een voertuig voor diversificatie, gericht op investeerders die actief op zoek zijn naar kansen in de cryptocurrency-ruimte. Dit initiatief wordt het OP Fund of Funds I (OP FoF I) genoemd.

Het fonds is ook gericht op het aantrekken van strategische investeerders die hun portefeuilles internationaal willen diversifiëren en uitbreiden. De investeringen zijn gericht op individuen met gespecialiseerde expertise in nichesectoren. OP FoF I richt zich op fondsbeheer binnen specifieke subsectoren van cryptovaluta, zoals gedecentraliseerde financiën (DeFi), NFT's, metaverse, infrastructuur en gaming. Daarnaast richt het fonds zich specifiek op de regio Azië-Pacific, met plannen om te investeren in wereldwijde fondsbeheerders in regio's als Zuidoost-Azië, Latijns-Amerika, India en Afrika. Het fonds richt zich op opkomende fondsbeheerders die relatief onervaren zijn in het beheren van digitale activa onder bepaalde financiële drempels. Het fonds is gericht op het identificeren en ondersteunen van deze opkomende sterren in de sector.

Hoewel het niet gebruikelijk is in de cryptowereld, functioneert een fonds van fondsen als een beleggingsstrategie waarbij kapitaal wordt gebundeld om te investeren in andere fondsen. Het doel is om risico's te minimaliseren door de diversiteit van beleggingsvehikels onder de paraplu te vergroten.

$100 miljoen fondsenwerving ter ondersteuning van crypto-VC's in een vroeg stadium

Ondanks de afnemende interesse in durfkapitaal en het pessimistische marktsentiment, heeft OP Crypto's nieuwste fonds al $ 50 miljoen aan toezeggingen aangetrokken. Deze toezeggingen komen van zowel traditionele als crypto-gerichte commanditaire vennootschappen (LP's), waaronder grote bedrijven zoals FTX-dochter Ledger Prime en investeringsmaatschappij FJ Labs, aangezien het streeft naar een hard cap van $ 100 miljoen.

David Gan legde uit dat OP Crypto zowel direct als indirect investeert in fintech- en blockchaintechnologieën. OP FoF I is het tweede fonds dat zich richt op opkomende cryptomanagers, na hun directe investeringsroute via het OP Venture Fund I. Het OP Venture Fund, dat in juni 2021 werd gelanceerd, haalde $ 50 miljoen op en fungeert als het vlaggenschip van OP Crypto's venture vehicle, gericht op pre-seed- en seed-stage-projecten in de Web 3.0-ruimte. Het fonds heeft steun ontvangen van grote institutionele investeerders, waaronder Alan Howard, Bill Ackman en crypto-native instellingen zoals Galaxy Digital, Animoca Brands en Digital Currency Group.

Gan gaf aan dat veel institutionele beleggers onzeker zijn over waar ze hun geld moeten beleggen, en dit nieuwste fonds biedt hen een veilig instappunt in de cryptowereld. Hij benadrukte dat investeringen in cryptovaluta een langetermijnperspectief zijn, met verwachtingen van redelijkere waarderingen. Het fonds is ontworpen om meerdere jaren mee te gaan, en biedt blootstelling in zowel bull- als bearmarkten, en zorgt voor optimale investeringen in alle marktcycli.

De “OP” in OP Crypto staat voor “open”, “operationeel” en “opportunistisch”.

De belangrijkste motieven achter het Fund of Funds-initiatief

Deze kernwaarden zijn wat het bedrijf zoekt in early-stage cryptobedrijven en wat het probeert te belichamen. Het bedrijf geniet ook van de steun van grote spelers zoals Huobi, Bybit, Galaxy Vision Hill, Digital Currency Group en Republic.

Lucas He, Chief Operating Officer (COO) en hoofd onderzoek van OP Crypto, is de algemene partner van het fonds. Net als David Gan werkte Lucas He eerder bij Huobi, waar ze betrokken waren bij de eerste seed-rondes van bedrijven als Dragonfly Capital, 1kx en Multicoin Capital. David Gan fungeert als president en adviseur van het fonds.

Dankzij hun gezamenlijke ervaring heeft OP Crypto diepgaand inzicht in CeFi, DeFi en TradeFi, waardoor ze de behoeften en verwachtingen van institutionele fondsen goed kunnen begrijpen.

CryptoChipy meldde dat OP Crypto een gedisciplineerde risicomanagementbenadering volgt, waarbij voorzichtig en geleidelijk wordt geïnvesteerd. Het heeft in het voorgaande jaar slechts 20% van zijn totale bedrijfskapitaal ingezet. Volgens CryptoChipy staat OP Crypto Venture Capital op het punt om het volgende grote cryptobedrijf te ontwikkelen, zoals Kucoin, FTX, Coinbase en Binance.